GROUPE AARMIL : chiffre d'affaires, bilan et ratios financiers

En 2026, GROUPE AARMIL réalise un chiffre d'affaires de 27 k€. Sur la période 2024-2026, l'entreprise affiche une croissance soutenue avec un TCAM (taux de croissance annuel moyen) de +108.8%. Vs 2025, progression de +17% (23 k€ -> 27 k€). L'EBE (Excédent Brut d'Exploitation = Marge brute - Charges de personnel - Impôts & taxes) atteint 25 k€, représentant 94.1% du CA. Comparé à son secteur, ce ratio place l'entreprise parmi les mieux positionnées (médiane sectorielle : 6.8%). In fine, le résultat net (= EBIT +/- résultat financier +/- exceptionnel - IS) ressort à 41 k€, soit 151.8% du CA. Ce bénéfice pourra être mis en réserve ou distribué aux actionnaires.

Le taux d'endettement (= Dettes financières / Capitaux propres x 100) s'élève à 178%. Ce ratio est moins favorable que la médiane du secteur (13.2%) et mérite attention. L'autonomie financière (= Capitaux propres / Total bilan x 100) atteint 35%. Ce ratio est légèrement moins favorable que la médiane du secteur (46.8%). La capacité de remboursement (= Dettes financières / CAF) indique qu'il faudrait 3.6 années de CAF pour rembourser l'ensemble des dettes financières. Ce ratio est moins favorable que la médiane du secteur (0.3 ans) et mérite attention. La CAF représente 158.8% du CA. La CAF (Capacité d'Autofinancement) mesure les ressources générées par l'activité, disponibles pour investir et rembourser les dettes. Comparé à son secteur, ce ratio place l'entreprise parmi les mieux positionnées (médiane sectorielle : 28.6%).

Le ratio de liquidité (= Actif circulant / Passif circulant) s'établit à 1.87. Ce ratio est légèrement moins favorable que la médiane du secteur (2.9). Le ratio de couverture des intérêts (= EBIT / Charges financières) est de 19.3x. Le résultat d'exploitation couvre très largement les charges d'intérêts : grande marge de sécurité.

Le BFR (Besoin en Fonds de Roulement) mesure le décalage de trésorerie entre les encaissements clients et les décaissements fournisseurs/stocks. Délai moyen de paiement clients : 0 jours (formule : Créances clients / CA TTC x 360). Délai fournisseurs : 250 jours. Excellente situation : les fournisseurs financent 250 jours du cycle d'exploitation (modèle type grande distribution). Le BFR est négatif (-89 jours) : l'exploitation génère structurellement de la trésorerie. Entre 2024 et 2026, le BFR s'est amélioré de 177 jours de CA, libérant de la trésorerie.

Sur la base de 173 transactions réelles de cessions d'entreprises similaires (toutes années), la valeur de GROUPE AARMIL est estimée à 75 106 € (fourchette 23 224€ - 168 431€). Avec un EBE de 25 227€, le multiple sectoriel de 3.4x est appliqué. Le ratio prix/CA s'établit à 0.38x (valorisation conservative). Cette méthode des multiples compare le prix de vente réel d'entreprises similaires à leurs indicateurs financiers (CA, EBE, RN). Elle donne une estimation indicative basée sur le marché.