DUESSO INVEST : chiffre d'affaires, bilan et ratios financiers

En 2025, DUESSO INVEST réalise un chiffre d'affaires de 1.6 M€. Sur la période 2021-2025, l'entreprise affiche une croissance soutenue avec un TCAM (taux de croissance annuel moyen) de +32.5%. Vs 2024 : +7%. Après déduction des consommations (896 k€), la marge brute s'établit à 691 k€, soit un taux de 44%. Ce ratio mesure la capacité à dégager de la valeur sur l'activité commerciale. L'EBE (Excédent Brut d'Exploitation = Marge brute - Charges de personnel - Impôts & taxes) atteint 80 k€, représentant 5.0% du CA. Attention effet ciseau négatif : malgré l'évolution du CA (+7%), l'EBE varie de -23%, réduisant la marge de 2.0 pts. Cela traduit une hausse des charges plus rapide que celle du CA. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (3.2%). In fine, le résultat net (= EBIT +/- résultat financier +/- exceptionnel - IS) ressort à 38 k€, soit 2.4% du CA. Ce bénéfice pourra être mis en réserve ou distribué aux actionnaires.

Le taux d'endettement (= Dettes financières / Capitaux propres x 100) s'élève à 444%. Ce ratio est moins favorable que la médiane du secteur (7.3%) et mérite attention. L'autonomie financière (= Capitaux propres / Total bilan x 100) atteint 15%. Ce ratio est moins favorable que la médiane du secteur (41.8%) et mérite attention. La capacité de remboursement (= Dettes financières / CAF) indique qu'il faudrait 8.1 années de CAF pour rembourser l'ensemble des dettes financières. Ce ratio est moins favorable que la médiane du secteur (0.3 ans) et mérite attention. La CAF représente 15.2% du CA. La CAF (Capacité d'Autofinancement) mesure les ressources générées par l'activité, disponibles pour investir et rembourser les dettes. Comparé à son secteur, ce ratio place l'entreprise parmi les mieux positionnées (médiane sectorielle : 2.5%).

Le ratio de liquidité (= Actif circulant / Passif circulant) s'établit à 2.38. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (2.0). Les charges d'intérêts sont négligeables : l'entreprise ne porte quasiment pas de dette financière à coût explicite, ce qui rend le ratio de couverture non significatif.

Le BFR (Besoin en Fonds de Roulement) mesure le décalage de trésorerie entre les encaissements clients et les décaissements fournisseurs/stocks. Délai moyen de paiement clients : 76 jours (formule : Créances clients / CA TTC x 360). Délai fournisseurs : 122 jours. Excellente situation : les fournisseurs financent 46 jours du cycle d'exploitation (modèle type grande distribution). La rotation des stocks est de 7 jours (= Stock moyen / Coût d'achat x 360). Rotation rapide, signe d'une bonne gestion des approvisionnements. Au global, le BFR représente 223 jours de CA, soit 984 k€ à financer en permanence. Entre 2022 et 2025, le BFR s'est amélioré de 81 jours de CA, libérant de la trésorerie.

Sur la base de 87 transactions réelles de cessions d'entreprises similaires (toutes années), la valeur de DUESSO INVEST est estimée à 271 929 € (fourchette 84 972€ - 494 487€). Avec un EBE de 79 963€, le multiple sectoriel de 3.3x est appliqué. Le ratio prix/CA s'établit à 0.24x (valorisation conservative). Cette méthode des multiples compare le prix de vente réel d'entreprises similaires à leurs indicateurs financiers (CA, EBE, RN). Elle donne une estimation indicative basée sur le marché.
Fiabilité moyenne : estimation à confirmer avec une analyse approfondie.