VILLA SAINT CHARLES : chiffre d'affaires, bilan et ratios financiers

En 2024, VILLA SAINT CHARLES réalise un chiffre d'affaires de 493 k€. Le CA évolue positivement sur 7 ans (TCAM : +4.3%). Vs 2023, progression de +56% (316 k€ -> 493 k€). L'EBE (Excédent Brut d'Exploitation = Marge brute - Charges de personnel - Impôts & taxes) atteint 303 k€, représentant 61.5% du CA. Effet ciseau positif : la marge EBE progresse de +22.9 pts, signe d'une amélioration de l'efficacité opérationnelle. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (50.2%). In fine, le résultat net (= EBIT +/- résultat financier +/- exceptionnel - IS) ressort à 3 k€, soit 0.6% du CA. Ce bénéfice pourra être mis en réserve ou distribué aux actionnaires.

Attention : l'entreprise présente des capitaux propres négatifs (les pertes accumulées dépassent son capital). C'est une fragilité financière majeure qui rend les ratios d'endettement et d'autonomie non significatifs. La capacité de remboursement (= Dettes financières / CAF) indique qu'il faudrait 22.5 années de CAF pour rembourser l'ensemble des dettes financières. La CAF représente 44.1% du CA. La CAF (Capacité d'Autofinancement) mesure les ressources générées par l'activité, disponibles pour investir et rembourser les dettes. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (38.8%).

Le ratio de liquidité (= Actif circulant / Passif circulant) s'établit à 3.26. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (3.0). Le ratio de couverture des intérêts (= EBIT / Charges financières) est de 34.1x. Comparé à son secteur, ce ratio place l'entreprise parmi les mieux positionnées (médiane sectorielle : 4.9x).

Le BFR (Besoin en Fonds de Roulement) mesure le décalage de trésorerie entre les encaissements clients et les décaissements fournisseurs/stocks. Délai moyen de paiement clients : 132 jours (formule : Créances clients / CA TTC x 360). Délai fournisseurs : 47 jours. L'écart de 85 jours signifie que l'entreprise finance ses clients pendant plus d'un mois avant d'être elle-même payée par rapport au paiement des fournisseurs. Cela pèse sur la trésorerie. Au global, le BFR représente 346 jours de CA, soit 474 k€ à financer en permanence. Entre 2019 et 2024, le BFR s'est dégradé de 486 jours de CA, signe d'un besoin de financement accru.

Sur la base de 169 transactions réelles de cessions d'entreprises similaires en 2024, la valeur de VILLA SAINT CHARLES est estimée à 971 827 € (fourchette 271 400€ - 1 744 239€). Avec un EBE de 302 999€, le multiple sectoriel de 5.6x est appliqué. Le ratio prix/CA s'établit à 0.81x (dans la norme du secteur). Cette méthode des multiples compare le prix de vente réel d'entreprises similaires à leurs indicateurs financiers (CA, EBE, RN). Elle donne une estimation indicative basée sur le marché.