KPMA DISTRIBUTION : chiffre d'affaires, bilan et ratios financiers

En 2024, KPMA DISTRIBUTION réalise un chiffre d'affaires de 685 k€. Sur la période 2017-2024, l'entreprise affiche une croissance soutenue avec un TCAM (taux de croissance annuel moyen) de +47.2%. Baisse significative de -63% vs 2023. Après déduction des consommations (152 k€), la marge brute s'établit à 533 k€, soit un taux de 78%. Ce ratio mesure la capacité à dégager de la valeur sur l'activité commerciale. L'EBE (Excédent Brut d'Exploitation = Marge brute - Charges de personnel - Impôts & taxes) atteint 17 k€, représentant 2.5% du CA. Ce ratio est légèrement moins favorable que la médiane du secteur (3.6%). Le résultat net est déficitaire à -3 k€ (-0.5% du CA), ce qui impactera les capitaux propres.

Le taux d'endettement (= Dettes financières / Capitaux propres x 100) s'élève à 0%. Comparé à son secteur, ce ratio place l'entreprise parmi les mieux positionnées (médiane sectorielle : 15.3%). L'autonomie financière (= Capitaux propres / Total bilan x 100) atteint 64%. Comparé à son secteur, ce ratio place l'entreprise parmi les mieux positionnées (médiane sectorielle : 36.8%). La capacité de remboursement (= Dettes financières / CAF) indique qu'il faudrait 0.0 années de CAF pour rembourser l'ensemble des dettes financières. Comparé à son secteur, ce ratio place l'entreprise parmi les mieux positionnées (médiane sectorielle : 0.3 ans). La CAF représente 2.5% du CA. La CAF (Capacité d'Autofinancement) mesure les ressources générées par l'activité, disponibles pour investir et rembourser les dettes. Ce ratio est légèrement moins favorable que la médiane du secteur (2.8%).

Le ratio de liquidité (= Actif circulant / Passif circulant) s'établit à 2.32. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (1.9).

Le BFR (Besoin en Fonds de Roulement) mesure le décalage de trésorerie entre les encaissements clients et les décaissements fournisseurs/stocks. Délai moyen de paiement clients : 12 jours (formule : Créances clients / CA TTC x 360). Délai fournisseurs : 35 jours. Situation favorable : le crédit fournisseurs est plus long que le crédit clients de 23 jours. La rotation des stocks est de 78 jours (= Stock moyen / Coût d'achat x 360). Au global, le BFR représente 76 jours de CA, soit 144 k€ à financer en permanence. Entre 2017 et 2024, le BFR s'est amélioré de 262 jours de CA, libérant de la trésorerie.

Sur la base de 87 transactions réelles de cessions d'entreprises similaires (toutes années), la valeur de KPMA DISTRIBUTION est estimée à 96 786 € (fourchette 31 836€ - 164 155€). Avec un EBE de 16 894€, le multiple sectoriel de 3.3x est appliqué. Le ratio prix/CA s'établit à 0.24x (valorisation conservative). Cette méthode des multiples compare le prix de vente réel d'entreprises similaires à leurs indicateurs financiers (CA, EBE, RN). Elle donne une estimation indicative basée sur le marché.
Fiabilité moyenne : estimation à confirmer avec une analyse approfondie.