GROUPE ZEPHIR : chiffre d'affaires, bilan et ratios financiers
Chiffre d'affaires 202529,6 M€-11 % vs 2024
EBE 20255,5 M€-38 % vs 2024
Résultat net 20253,6 M€-44 % vs 2024
GROUPE ZEPHIR est une entreprise française
créée il y a 37 ans,
spécialisée dans le secteur Activités des agents et courtiers d'assurances.
Basée à CHATEAUBRIANT (44110),
cette société de catégorie ETI
affiche en 2025 un chiffre d'affaires de 29,6 M€.
Retrouvez ci-dessous le bilan financier complet, les ratios de solvabilité, le besoin en fonds de roulement (BFR) et la comparaison sectorielle.
En bref (2025) :
chiffre d'affaires 29,6 M€, EBE 5,5 M€ (18.7 % du CA), résultat net 3,6 M€.
Au bilan 2024 : capitaux propres 20,4 M€, dettes financières 291 k€, trésorerie 4,1 M€.
Point(s) de vigilance : liquidité à court terme tendue.
En synthèse, GROUPE ZEPHIR affiche une rentabilité positive sur le dernier exercice. Sa structure financière est solide, avec un endettement bien maîtrisé par rapport à son secteur. Point de vigilance : la liquidité à court terme est tendue.
Historique financier · montants en k€
Historique financier - GROUPE ZEPHIR (SIREN 350460754) · montants en milliers d'euros (k€)
En 2025, GROUPE ZEPHIR réalise un chiffre d'affaires de 29,6 M€. L'activité reste stable sur la période (TCAM : -4,9%). Baisse significative de -11% vs 2024. L'EBE (Excédent Brut d'Exploitation = Marge brute - Charges de personnel - Impôts & taxes) atteint 5,5 M€, représentant 18,7% du CA. Le chiffre d'affaires recule de 11 % et l'EBE de 38 % : les charges n'ont pas baissé au même rythme que l'activité, ce qui réduit la marge de 8,2 points. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (18,6%). In fine, le résultat net (= EBIT +/- résultat financier +/- exceptionnel - IS) ressort à 3,6 M€, soit 12,1% du CA. Ce bénéfice pourra être mis en réserve ou distribué aux actionnaires.
Chiffre d'affaires (2025)
?
Chiffre d'affaires
Définition
Montant total des ventes de biens et services réalisés par l'entreprise.
Formule
Ventes de marchandises + Production vendue
29 591 597 €
Marge brute (2025)
?
Marge brute
Définition
Différence entre le CA et le coût d'achat des marchandises vendues.
Formule
CA - Achats consommés
29 585 518 €
EBE (2025)
?
Excédent Brut d'Exploitation
Définition
Ressource générée par l'activité courante, avant amortissements et charges financières.
Formule
Valeur ajoutée - Charges de personnel - Impôts et taxes
Interprétation
Positif = activité rentable
5 538 395 €
Résultat d'exploitation (2025)
?
EBIT (Résultat d'exploitation)
Définition
Résultat opérationnel, incluant les amortissements et provisions.
Formule
EBE - Dotations aux amortissements et provisions + Reprises
4 268 080 €
Résultat net (2025)
?
Résultat net
Définition
Bénéfice ou perte après toutes les charges, y compris impôts et éléments exceptionnels.
Formule
Résultat courant + Résultat exceptionnel - Impôts sur les bénéfices
3 583 060 €
Marge EBE (2025)
?
Marge EBE
Définition
Mesure la rentabilité opérationnelle de l'entreprise.
Le compte de résultat détaillé n'est pas disponible pour cette entreprise (liasse simplifiée ou données confidentielles).
Évolution graphique
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Visualisation créée via numbers.finance Sources : INPI & BCE - Retraitements : Ministère de l'Économie
Bilan Actif
Chargement des données...
Poste
Brut
Amort.
Net
%
Évolution
Données de bilan actif non disponibles pour cette entreprise
Bilan Passif
Chargement des données...
Poste
Exercice
%
Évolution
Données de bilan passif non disponibles pour cette entreprise
Ratios de solvabilité et endettement
Le taux d'endettement (= Dettes financières / Capitaux propres x 100) s'élève à 1%. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (2,0%). L'autonomie financière (= Capitaux propres / Total bilan x 100) atteint 54%. Ce ratio est plus favorable que la médiane du secteur (50,3%). La capacité de remboursement (= Dettes financières / CAF) indique qu'il faudrait 0,0 années de CAF pour rembourser l'ensemble des dettes financières. Ce délai court témoigne d'une excellente soutenabilité de la dette. La CAF représente 13,3% du CA. La CAF (Capacité d'Autofinancement) mesure les ressources générées par l'activité, disponibles pour investir et rembourser les dettes. Ce ratio est légèrement moins favorable que la médiane du secteur (15,9%).
Taux d'endettement (2025)
?
Taux d'endettement
Définition
Mesure la proportion de dettes par rapport aux fonds propres.
Formule
(Dettes financières / Capitaux propres) x 100
Interprétation
< 50% : Faible 50-100% : Modéré > 100% : Élevé
0,6 %
Autonomie financière (2025)
?
Autonomie financière
Définition
Part des capitaux propres dans le financement total de l'entreprise.
Évolution des indicateurs de solvabilité GROUPE ZEPHIR
Visualisation créée via numbers.finance Sources : INPI & BCE - Retraitements : Ministère de l'Économie
Indicateur
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2023
2024
2025
Taux d'endettement
0,1 %
3,0 %
4,7 %
0,1 %
0,1 %
0,1 %
1,2 %
1,4 %
0,6 %
Autonomie financière
69,7 %
66,0 %
62,0 %
64,9 %
65,1 %
66,8 %
65,4 %
59,9 %
53,8 %
Capacité de remboursement
—
—
—
—
—
—
—
0,0 ans
0,0 ans
CAF sur CA
21,1 %
22,6 %
21,2 %
25,9 %
27,8 %
29,8 %
25,4 %
20,2 %
13,3 %
Positionnement sectoriel
Taux d'endettement
0,6%2025
Q1: 0,0%
Méd: 2,0%
Q3: 30,3%
Bon1,2 % → 0,6 % depuis 2023
En 2025, le taux d'endettement de GROUPE ZEPHIR (0,6%) se situe en dessous de la médiane sectorielle. Ce ratio mesure le poids des dettes par rapport aux fonds propres. Cette position maîtrisée témoigne d'une gestion prudente.
Autonomie financière
53,8%2025
Q1: 17,9%
Méd: 50,3%
Q3: 77,8%
Bon65,4 % → 53,8 % depuis 2023
En 2025, l'autonomie financière de GROUPE ZEPHIR (53,8%) se situe au-dessus de la médiane sectorielle. Ce ratio représente la part des fonds propres dans le financement total. Cette position confortable offre une marge de sécurité appréciable.
Ratios de liquidité
Le ratio de liquidité (= Actif circulant / Passif circulant) s'établit à 0,79. Alerte : les dettes court terme dépassent les actifs circulants. Risque de difficultés de paiement sans renfort de trésorerie.
Ratio de liquidité (2025)
?
Ratio de liquidité
Définition
Capacité à honorer les dettes à court terme avec les actifs circulants.
Formule
Actif circulant / Passif circulant
Interprétation
> 1.5 : Très bon 1-1.5 : Correct < 1 : Risque de liquidité
0,79
Évolution des indicateurs de liquidité GROUPE ZEPHIR
Visualisation créée via abddaf.fr Sources : INPI & BCE - Retraitements : Ministère de l'économie
Indicateur
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2023
2024
2025
Ratio de liquidité
2,38
2,17
1,75
1,98
1,85
1,88
1,79
1,01
0,79
Positionnement sectoriel
Ratio de liquidité
0,792025
Q1: 1,27
Méd: 2,35
Q3: 5,69
À surveiller1,8 → 0,8 depuis 2023
En 2025, le ratio de liquidité de GROUPE ZEPHIR (0,79) se situe dans les 25% les plus bas du secteur. Ce ratio mesure la capacité à couvrir les dettes court terme avec les actifs circulants. Un ratio inférieur à 1 peut signaler des tensions de trésorerie potentielles.
Besoin en fonds de roulement (BFR) et délais de paiement
Le BFR (Besoin en Fonds de Roulement) mesure le décalage de trésorerie entre les encaissements clients et les décaissements fournisseurs/stocks. Délai moyen de paiement clients : 1 jours (formule : Créances clients / CA TTC x 360). Délai fournisseurs : 41 jours. Excellente situation : les fournisseurs financent 40 jours du cycle d'exploitation (modèle type grande distribution). Le BFR est négatif (-66 jours) : l'exploitation génère structurellement de la trésorerie. Entre 2021 et 2025, le BFR s'est amélioré de 68 jours de CA, libérant de la trésorerie.
BFR d'Exploitation (2025)
?
BFR d'Exploitation
Définition
Besoin de financement généré par le cycle d'exploitation (stocks + créances - dettes fournisseurs).
Formule
Stocks + Créances clients - Dettes fournisseurs
Interprétation
Négatif = trésorerie libérée Positif = besoin à financer
-5 430 650 €
Crédit Clients (2025)
?
Crédit Clients (jours)
Définition
Délai moyen de paiement accordé aux clients.
Formule
(Créances clients / CA TTC) x 360
Interprétation
< 45j : Bon 45-60j : Moyen > 60j : Long
1 j
Crédit Fournisseurs (2025)
?
Crédit Fournisseurs (jours)
Définition
Délai moyen de paiement obtenu des fournisseurs.
Formule
(Dettes fournisseurs / Achats TTC) x 360
Interprétation
Plus le délai est long, plus c'est favorable à la trésorerie
41 j
Rotation des stocks (2025)
?
Rotation des stocks (jours)
Définition
Durée moyenne de stockage des marchandises ou matières.
Formule
(Stocks / Coût d'achat) x 360
Interprétation
Plus le ratio est bas, plus la rotation est rapide
0 j
BFR en jours de CA (2025)
?
BFR en jours de CA
Définition
Exprime le BFR d'exploitation en nombre de jours de chiffre d'affaires.
Formule
(BFR exploitation / CA) x 360
Interprétation
Plus le nombre de jours est faible, meilleure est la gestion du BFR
-66 j
Évolution du BFR et des délais GROUPE ZEPHIR
Visualisation créée via numbers.finance Sources : INPI & BCE - Retraitements : Ministère de l'Économie
Indicateur
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2023
2024
2025
BFR d'exploitation
-125 673 €
1 159 999 €
-599 850 €
-1 072 744 €
-580 619 €
258 037 €
2 215 147 €
-296 684 €
-5 430 650 €
Rotation des stocks (jours)
0 j
0 j
0 j
0 j
0 j
0 j
0 j
0 j
0 j
Crédit clients (jours)
0 j
0 j
0 j
0 j
0 j
0 j
2 j
2 j
1 j
Crédit fournisseurs (jours)
22 j
27 j
32 j
27 j
36 j
24 j
30 j
43 j
41 j
Positionnement de GROUPE ZEPHIR dans son secteur
Comparaison avec le secteur Activités des agents et courtiers d'assurances
Estimation de Valorisation
Sur la base de 193 transactions réelles de cessions d'entreprises similaires
(toutes années),
la valeur de GROUPE ZEPHIR est estimée à
13 516 328 €
(fourchette 3 980 297€ - 39 918 188€).
Avec un EBE de 5 538 395€, le multiple sectoriel de 1.2x est appliqué.
Le ratio prix/CA s'établit à 0.98x
(dans la norme du secteur).
Cette méthode des multiples compare le prix de vente réel d'entreprises similaires à leurs indicateurs financiers (CA, EBE, RN). Elle donne une estimation indicative basée sur le marché.
Valeur d'entreprise estimée2025
193 transactions
3980k€13516k€39918k€
13 516 328 €Fourchette: 3 980 297€ - 39 918 188€
Les capitaux propres comptables (20,4 M€ en 2024) dépassent cette estimation : l'entreprise détient probablement des actifs (trésorerie, immobilier, participations) que les multiples d'activité ne valorisent pas. Cette estimation est alors un plancher, pas une valeur de marché.
NAF 5 all-time
Détail par méthode de valorisation
Ajustez les pondérations selon votre analyse
Multiple EBE50%
5 538 395 €×1.2x
Estimation6 705 079 €
1 731 854€ - 34 224 660€
Multiple CA30%
29 591 597 €×0.98x
Estimation29 071 619 €
8 107 111€ - 54 068 171€
Multiple RN20%
3 583 060 €×2.0x
Estimation7 211 515 €
3 411 186€ - 32 927 038€
Évolution de la Valorisation
Visualisation creee via abddaf.fr Sources : BODACC & INPI
Comment est calculée cette estimation ?
Cette estimation est basée sur l'analyse de 193 transactions réelles de cessions d'entreprises similaires (même code NAF) enregistrées au BODACC entre 2016 et 2025.
Multiple EBE: Méthode privilégiée pour les PME rentables. L'EBE (Excédent Brut d'Exploitation) reflète la capacité à générer du cash.
Multiple CA: Utilisé pour les entreprises en croissance ou à faible rentabilité. Reflète le potentiel commercial.
Multiple RN: Pertinent pour les entreprises matures avec résultat stable.
Cette estimation est fournie à titre indicatif. Une valorisation précise nécessite une analyse approfondie (actifs, passifs, perspectives, marché...).
Entreprises similaires (Activités des agents et courtiers d'assurances)
Comparez GROUPE ZEPHIR avec d'autres entreprises du même secteur d'activité:
Le chiffre d'affaires de GROUPE ZEPHIR en 2025 est de 29,6 M€.
GROUPE ZEPHIR est-elle rentable ?
Oui, GROUPE ZEPHIR generated a net profit of 3,6 M€ en 2025.
Où se situe le siège de GROUPE ZEPHIR ?
Le siège de GROUPE ZEPHIR est situé à CHATEAUBRIANT (44110), dans le département Loire-Atlantique.
Où trouver la liasse fiscale de GROUPE ZEPHIR ?
La liasse fiscale de GROUPE ZEPHIR est disponible sur cette page. Cliquez sur une année dans la section 'Données par année' pour consulter le détail des comptes (actif, passif, compte de résultat). Les données proviennent de l' INPI (Institut National de la Propriété Industrielle).
Dans quel secteur exerce GROUPE ZEPHIR ?
GROUPE ZEPHIR exerce dans le secteur Activités des agents et courtiers d'assurances (code NAF 66.22Z). Consultez la section 'Positionnement sectoriel' ci-dessus pour comparer l'entreprise à ses concurrents.